Fortaleza (F) = Consiste en filtrar las acciones con base en su rendimiento histórico interno. Las acciones más fuertes serán aquellas que revelen mayor velocidad de avance en sus precios en 3 ventas de tiempo distintas: Mensual, Semanal y Diaria.

% Corrección (C) = Los periodos correctivos son necesarios en el avance saludable de una acción. Durante una corrección, muchos de los inversionistas toman ganancias y se preparan para entrar de nuevo en la siguiente ola del mercado. Sin embargo; no todos los movimientos correctivos son normales y en dicha situación el mercado falla en mantener la tendencia principal.

Paterna (P) = Las paternas son formaciones tradicionales de los precios (tasa con asa, banderas, triángulos, etc) que se utilizan con mucha frecuencia en el análisis técnico para sincronizar el punto adecuado de entrada de una estrategia.

Liquidez (L) = Es el reflejo del interés del mercado sobre un activo en particular. Las opciones sobre acciones altamente líquidas poseen un gran volumen de comercio y en consecuencia, es mucho más fácil configurar posiciones de trading avanzado (Iron Condor, Butterfly, Calendar, etc) con primas saludables y las órdenes de apertura y cierre se llenan oportunamente. Algunas estrategias como el Iron Condor, demandan alta liquidez en los contratos y por dicha razón suelen ser aplicados convenientemente en índices como en el Standard & Poor's 500 y Nasdaq 100 .

Skew (S) = El Skew es el eslabón pérdido del trading. Es un concepto avanzado del option trading que sugiere la existencia de divergencias entre las volatilidades implícitas de los contratos de opciones, tanto en meses distintos como en precios de ejercicios distintos. El skew es una potente herramienta para reconocer tendencias en el mercado, manejar el riesgo de un portafolio y generar dinero con estrategias de vega scalping.

Trading Cíclico

Esquema de la Metodología FCPLS

Asignación Hipotética del Riesgo en Vega para un Portafolio

Finalmente todos los cinco pilares deben sincronizarse correctamente a lo largo de los distintos meses del año. Por ejemplo, no todos los meses son apropiados para el Short Iron Condor.

Un aspecto que cambia significativamente de mes a mes es la Volatilidad Implícita. Esto obliga a un inversionista cauteloso a definir y asignar el riesgo de su portafolio con base en vega; por ejemplo, en un escenario de baja VI es conveniente asignar más de un 50% del dinero a estrategias vega positivas como el Calendario.

Otro aspecto cambiante es la Volatilidad Histórica de los meses, algunos meses poseen mayor movimiento que otros. Por ejemplo, aunque al terminar Junio el mercado tenga una baja volatilidad implícita no es conveniente asginar mucho dinero a calendarios ya que la Volatilidad Histórica de Julio es extremadamente alta por ser un mes de reporte de utilidades.

Distintas estrategias con opciones : Short Iron Condor, Short Butterfly, Short Calendar , Long Calendar, Long Butterfly, Double Diagonals/Calendars, Verticals, Straddles, Strangles, Strips, Straps, Arbitrage, Etc.